在最后记录GST总和的时候有两种情况，在卖东西的时候，因为售价一般都高于成本价，所以GST on sales会高于GST on purchases，所以企业就会有因GST而产生的current liability，这个是企业将来要付给Australian tax office（ATO），然而在买东西的时候，特别是买昂贵的non-current asset, 这时GST on purchases 就可能会高于GST on sales，所以这时产生的GST是current asset，是可以退税的

在记录账目的时候，需要注意的：

例子：On 7 April 2010, Snaps Photographic Equipment sold a camera for $400 plus $40 GST. The camera had a cost price of $250

Dr Bank $440

Cr Cash sales 400

Cr GST clearing 40

Dr Cost of sales 250

Cr Stock control 250

GST clearing 记录为liability（increase）

On 14 April 2010, Snaps Photographic Equipment paid $1320 for 12 months’ insurance, $1200 plus $120 GST

Dr Prepaid insurance $1200

Dr GST clearing 120

Cr Bank 1320

这时虽然公司付给供应商GST，但是保险公司有责任将这些GST付给ATO，也就意味着公司通过保险公司付了他的GST liability 给ATO，所以GST clearing记录为liability （decrease）

P.S. Credit sale 和cash sale的区别在于将Bank改为Debtors control，cash sales改为Credit sales

On 28 April 2010, Snaps Photographic Equipment purchased 10 cameras for $270 plus $27 GST each

Dr Stock control $2700

Dr GST clearing 270

Cr Creditors control 2970

因为这时公司签供应商的费用里面包含了物品价格和GST两项，所以可以用于减少公司将要付给ATO的GST liability, GST clearing记录为liability （decrease）